الأسهم الأمريكية
التحليل الفني لمؤشر الدولار الأمريكي (DXY): قراءة البيانات الاقتصادية وترقب التضخم الأمريكي
تتجه أنظار أسواق العملات العالمية نحو حزمة البيانات الاقتصادية الكلية المرتقبة للأسبوع الحالي (من 9 إلى 15 نوفمبر 2026). والتي ستلعب دوراً محورياً في إعادة توجيه توقعات الفيدرالي الأمريكي وسياسات الفائدة:
-
بيانات التضخم الصينية (الإثنين 9 نوفمبر): صدور مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) الذي سجل 0.0% على أساس سنوي ومؤشر أسعار المنتجين الذي بلغ 5.7%.
-
مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي CPI (الثلاثاء 10 نوفمبر): يترقب السوق بيانات التضخم الأساسي والسنوي في الولايات المتحدة لشهور أكتوبر. وتستهدف الأسواق قياس مدى استمرار الضغوط التضخمية.
-
بيانات النمو والبطالة الأمريكية والبريطانية (الخميس 12 نوفمبر): صدور الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة (GDP) ومعدلات الشكاوى من البطالة الأمريكية ومبيعات المنازل ومخزونات النفط الخام.
-
مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي والتضخم الأوروبي (الجمعة 13 نوفمبر): الإعلان عن مؤشر أسعار المنتجين (PPI) الأمريكي والناتج المحلي الإجمالي في منطقة اليورو.
التحليل الفني ومستويات الهارمونيك على الإطار اليومي
يُظهر الرسم البياني اليومي (1D) لمؤشر الدولار الأمريكي تشكّل نموذج هارمونيك توافقي مكتمل الأضلاع (XABCD). وبدأ النموذج بالارتفاع من القاع A عبر التصحيح عند B، ثم التشكل عند القاع C بالخط الأحمر الممتد قرب 98.627 نقطة. وانتهت الموجه الصاعدة القوية عند النقطة D متطابقة مع القمة القياسية الموضحة بالخط الأخضر والبطاقة السعرية عند 102.959 – 103.159 نقطة.
بالإضافة إلى ذلك، افتتح المؤشر الشمعة اليومية عند 102.236 نقطة. وسجل أعلى مستوى عند 102.284 نقطة بينما بلغ أدنى سعر 102.024 نقطة. ونتيجة لذلك، يتداول المؤشر حالياً عند مستوى 102.036 نقطة مسجلاً تراجعاً تصحيحياً بنسبة -0.24% بواقع -0.243 نقطة.
في مساره الصاعد المرتقب، يواجه المؤشر المقاومة المباشرة الأولى المتمثلة في المنطقة المظللة باللون الأخضر والمستوى 102.491 نقطة. علاوة على ذلك، تتمثل المقاومة الهيكلية التالية والقمة عند 103.159 نقطة (النقطة D للنموذج). وفي المقابل، تتمركز مناطق الدعم المحورية المباشرة والقريبة عند المنطقة المظللة باللون الأزرق والخط الأزرق الأفقي عند 100.872 نقطة، يليها الدعم الهيكلي والمنطقة البرتقالية عند 100.083 نقطة. وصولاً إلى القاع المحوري السريع C بالخط الأحمر عند 98.627 نقطة.
قراءة المتوسطات المتحركة ومؤشر القوة النسبية (RSI)
توضح حركة المتوسطات المتحركة السريعة والبطيئة على الإطار اليومي لمؤشر (DXY) تداول الأسعار أعلى المتوسط الأزرق السريع والمتوسط الأحمر البطيء. ونتيجة لذلك، تشكل هذه المتوسطات نطاق دعم ديناميكي صاعد يحمي الاتجاه الرئيسي. ومن ثم، يتطلب الحفاظ على الإيجابية الثبات أعلى خطوط المتوسطات والمنطقة الزرقاء.
ومن ناحية أخرى، يسجل مؤشر القوة النسبية (RSI) قراءة حالية عند مستوى 54.62 نقطة. وتكشف هذه القراءة عن استقرار المؤشر أعلى خط المنتصف (50.00) عقب ارتداده تصحيحياً من مناطق الذروة الشرائية أعلى 70.00. ونتيجة لذلك، تشير هذه البنية إلى توازن القوى واحتفاظ المؤشر بالزخم الإيجابي طالما بقي أعلى مستوى 50.00 نقطة.
ترجيح الحركة المستقبلية والسيناريوهات المتوقعة لمؤشر DXY
-
السيناريو الصاعد (الأساسي): يتحدد هذا السيناريو بشرط نجاح المؤشر في الثبات أعلى منطقة الدعم الزرقاء ومستوى 100.872 نقطة. والارتداد صعوداً لاختراق المقاومة الخضراء عند 102.491 نقطة بشمعة يومية مؤكدة. وبناءً على ذلك، سيفتح هذا الاختراق الطريق لاختبار القمة D واستهداف مستويات أعلى من 103.159 نقطة.
-
السيناريو الهابط (التصحيحي): في المقابل، يتفعل هذا الاحتمال في حال كسر منطقة الدعم الزرقاء ومستوى 100.872 نقطة. والتداول أسفلها بشمعة يومية مؤكدة. وفي هذه الحالة، سيمتد التصحيح لاختبار المنطقة البرتقالية عند 100.083 نقطة.
