مجموعة Marex تسجل نموًا سنويًا بنسبة 28%

أداء قوي مدفوع بتنوع الخدمات ونشاط السوق

أعلنت مجموعة Marex تسجل نموًا سنويًا بنسبة 28%، وهي منصة عالمية متنوعة للخدمات المالية توفر السيولة الحيوية، والوصول إلى الأسواق، وخدمات البنية التحتية للعملاء في قطاعات الطاقة والسلع و الأسواق المالية، عن نتائجها المالية للربع الأول من عام 2025.

وقد سجلت الشركة نموًا في الإيرادات بنسبة 28% لتصل إلى 467.3 مليون دولار، مقارنة بـ365.8 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2024. ويُعزى هذا الأداء الإيجابي إلى النشاط القوي للعملاء وظروف السوق المواتية، حيث تواصل Marex تنويع منصتها وتعزيز مرونة أرباحها.

نمو صافي العمولات مدفوع بأداء قوي في التنفيذ والوكالة

ارتفع صافي إيرادات العمولات بنسبة 15% ليصل إلى 250.7 مليون دولار، مقارنة بـ218.9 مليون دولار في الربع الأول من 2024.
وقد ساهم قطاع الوكالة والتنفيذ بشكل كبير في هذا النمو، مسجلاً ارتفاعًا بنسبة 22% ليبلغ 182.9 مليون دولار، مقابل 150.5 مليون دولار في العام الماضي. ويُعزى هذا النمو إلى الأداء القوي في الأوراق المالية والطاقة، بدعم من أحجام معاملات قياسية.

قفزة في صافي الدخل من التداول بنسبة 50%

علاوة على ذلك، شهد صافي الدخل من التداول نموًا لافتًا بنسبة 50%، ليصل إلى 159.1 مليون دولار، مقارنة بـ106.2 مليون دولار في الربع نفسه من العام الماضي.
وقد تحقق هذا الارتفاع بفضل زيادة قدرها 40.8 مليون دولار في قسم الوكالة والتنفيذ، ليصل إلى 49.9 مليون دولار، مقابل 9.1 مليون دولار سابقًا، مدفوعًا بشكل أساسي بنشاط في أسواق الفائدة والعملات والأسهم.
وساهمت أيضًا خدمات Prime Services في هذا النمو، محققة ارتفاعًا قدره 33.4 مليون دولار، خاصة في عروض المبادلات القائمة على الأوراق المالية.

كما سجل قسم صناعة السوق (Market Making) ارتفاعًا في صافي الدخل من التداول بقيمة 10.7 مليون دولار، ليصل إلى 54.9 مليون دولار، مقارنة بـ44.2 مليون دولار، مدعومًا بنمو في جميع فئات الأصول.

ارتفاع صافي دخل الفوائد وتوسع في الميزانية

علاوة على ذلك، ارتفع صافي دخل الفوائد بنسبة 50%، ليبلغ 53.4 مليون دولار، مقارنة بـ35.6 مليون دولار في الربع الأول من 2024.
ويُعزى هذا النمو إلى زيادة متوسط الأرصدة بمقدار 5.8 مليار دولار لتصل إلى 17.1 مليار دولار، وهو ما عوّض الانخفاض في متوسط أسعار فائدة الفيدرالي مقارنة بنفس الفترة من العام الماضي.

ارتفاع التكاليف التشغيلية لدعم النمو والتنظيم

زيادة تكاليف الجبهة الأمامية بسبب الأداء القوي
علاوة على ذلك، ارتفعت تكاليف الجبهة الأمامية بنسبة 23% لتبلغ 258.4 مليون دولار، مقابل 210.1 مليون دولار في 2024، ويعود ذلك بشكل أساسي إلى ارتفاع تكاليف التعويضات نتيجة الأداء القوي للإيرادات عبر المجموعة.
وقد عكست الزيادة في عدد الموظفين إعادة الهيكلة في قسم الوكالة والتنفيذ، بالإضافة إلى إعادة توزيع الموظفين من الجبهة الأمامية إلى أقسام الرقابة والدعم خلال الربع الثاني من 2024. وباستثناء هذه التعديلات، نما متوسط عدد موظفي الجبهة الأمامية بنسبة 11% سنويًا.

استثمارات في التكنولوجيا والامتثال

علاوة على ذلك، ارتفعت تكاليف الرقابة والدعم بنسبة 33% لتصل إلى 106.8 مليون دولار، مقارنة بـ80.6 مليون دولار.
ويرتبط هذا النمو أساسًا باستثمارات في التكنولوجيا لتسريع الأتمتة ودعم نمو الأعمال، إلى جانب تعزيز وظائف المالية والمخاطر والامتثال داخل Marex، بما يتماشى مع تطورها كشركة مدرجة في البورصة.
كما شملت هذه التكاليف استثمارات مرتبطة بعمليات استحواذ، والامتثال لمتطلبات قانون ساربينز أوكسلي.

أرباح تشغيلية قوية وتوزيع أرباح مرحلي

ارتفاع كبير في الأرباح قبل الضرائب
سجلت Marex زيادة بنسبة 66% في الأرباح قبل الضرائب لتبلغ 98.0 مليون دولار، مقارنة بـ58.9 مليون دولار في الربع الأول من 2024، نتيجة للنمو القوي في الإيرادات وتحسن الهوامش التشغيلية.

علاوة على ذلك، انخفضت بنود التعديل بمقدار 10.5 مليون دولار لتصل إلى (1.7) مليون دولار، مقارنة بـ8.8 مليون دولار في الربع المماثل. وترتبط البنود غالبًا بالأنشطة المؤسسية وتُسجّل ضمن قسم الشركة. ويُعزى الانخفاض إلى تراجع التكاليف المرتبطة بالاكتتاب العام والرسوم الخاصة بالمالكين، إلى جانب تحقيق مكاسب شراء صفقة منخفضة التكلفة خلال استحواذ في الربع الأول من 2025.

نمو في الأرباح المعدلة وتحسن في الهوامش

علاوة على ذلك، بفضل هذه الاتجاهات الإيجابية، ارتفع الربح المعدل قبل الضرائب بنسبة 42% إلى 96.3 مليون دولار، مقارنة بـ67.7 مليون دولار في العام السابق. كما تحسن هامش الربح المعدل قبل الضرائب إلى 21% مقابل 19%، في حين ارتفع هامش الربح بعد الضرائب إلى 16% مقارنة بـ12% في الربع الأول من 2024.

توزيع أرباح للمساهمين

علاوة على ذلك، وافق مجلس الإدارة على توزيع أرباح مرحلي بقيمة 0.15 دولار للسهم الواحد، ومن المتوقع صرفها في 10 يونيو 2025 للمساهمين المسجلين حتى نهاية عمل يوم 27 مايو 2025.