تحليل سهم شركة ينبع الوطنية للبتروكيماويات “ينساب”: قفزة قياسية في أرباح الربع الثاني تدعم التعافي الفني للسهم
أعلنت شركة ينبع الوطنية للبتروكيماويات “ينساب” عن تسجيل قفزة استثنائية في صافي أرباحها خلال الربع الثاني من العام الجاري بنسبة 481.5% على اساس سنوي. وبناءً على ذلك، بلغت أرباح الشركة 259 مليون ريال مقارنة بنحو 44.5 مليون ريال للربع المماثل من العام الماضي. وحيث إن هذا الارتفاع القياسي جاء مدعوماً بارتفاع متوسط أسعار البيع لجميع المنتجات، بالإضافة إلى الكفاءة التشغيلية المتميزة لمصانع الشركة. ونتيجة لذلك، ارتفعت الإيرادات الفصلية بنسبة 35% لتصل إلى 1.87 مليار ريال.
ومن ناحية أخرى، كشفت الشركة عن تسجيل مخصصات بـ 104 ملايين ريال، بالرغم من ارتفاع تكلفة بعض مدخلات الإنتاج خلال الفترة. وبناءً على ذلك، تعزز هذه النتائج المالية المتفوقة من جاهزية السهم للتعافي التشغيلي بعد موجات الضغط السابقة. وتجدر الإشارة إلى أن استمرار اعتمادية المصانع ودعم شركة “سابك” كمالك لحصة 51% يمنحان ينساب استقراراً استراتيجياً طويلاً الأجل. ونتيجة لذلك، يراقب المتداولون بحذر انعكاس النتائج المالية على السلوك السعري للسهم.
شرح الرسم المرفق وحركة سهم ينساب
إذا فحصنا الرسم البياني الأسبوعي المرفق لسهم ينساب ، نلاحظ دخول السهم في قاع تصحيحي تمهيداً لرحلة صعود جديدة. وبناءً على ذلك، يتداول السهم حالياً بدقة تامة عند مستوى 32.70 ريال سعودي، مسجلاً صعوداً أسبوعياً بنسبة 3.81%+ (ما يعادل 1.20+ ريال). وتأسيساً على ذلك، يظهر الرسم البياني بوضوح متبقي يوم واحد و3 ساعات كاملة قبل إغلاق الشمعة الأسبوعية الحالية.
ومن ناحية أخرى، نجح السهم في التماسك والتصدي لموجات الهبوط فور الارتكاز على القاع الأزرق القريب المستقر عند 28.80 ريال سعودي. وبناءً على ذلك، يحاول الثيران الحفاظ على الزخم الشرائي الحالي لتجاوز خط المقاومة البرتقالي المحوري عند 37.28 ريال. وحيث يظهر الرسم الابتعاد الملحوظ عن القاع الرئيسي السفلي الموضح باللون الأحمر عند 24.00 ريال. ونتيجة لذلك، تتطلع الأسواق لاختراق المقاومة البرتقالية لتأكيد اكتمال نمط القاع الصاعد.
القراءة الفنية للمؤشرات والخطوط الإرشادية للسعر
توضح المؤشرات التقنية على الإطار الأسبوعي بداية تشكل تقاطع إيجابي محفز لصالح القوى الشرائية. أولاً، نجحت الشمعة الأسبوعية الحالية في العودة للتداول أعلى خط المتوسط المتحرك الأسي اللبني السريع بشكل مباشر. وبناءً على ذلك، يتجه المتوسط اللبني للتقاطع صعوداً فوق المتوسط المتحرك الأحمر الأبطأ لتقديم دعم ديناميكي متزايد للسعر. ومن جهة أخرى، يسجل مؤشر القوة النسبية RSI في الجزء السفلي حركة صاعدة متماسكة بوضوح.
وعلاوة على ذلك، تستقر قراءة مؤشر RSI بدقة تامة عند مستوى 53.51 نقطة في الوقت الحالي. وحيث إن اختراق المؤشر لمستوى المنتصف (50) واستقراره أعلاه يعكس تحول الزخم لصالح المشترين على المدى المتوسط. ومن هذا المنطلق، يمتلك السهم مساحة فنية مريحة جداً للاستمرار في الصعود قبل الوصول لمناطق التشبع الشرائي. ونتيجة لذلك، تدعم هذه المعطيات الفنية فرص مواصلة الارتفاع واستهداف مستويات مقاومة أعلى.
ترجيح الحركة المستقبلية والسيناريوهات المتوقعة لسهم ينساب
تأسيساً على نتائج الأرباح القوية وتحسن المؤشرات التقنية، فإن سيناريو التعافي الصاعد يظل هو النظرة الأرجح للمتابعة. وبناءً على ذلك، يتطلب السيناريو الصاعد نجاح الثيران في اختراق المقاومة البرتقالية المحورية المستقرة عند 37.28 ريال والثبات أعلاها. ومن هذا المنطلق، في حال الاختراق، سيتجه تحليل سهم شركة ينبع الوطنية للبتروكيماويات “ينساب” نحو 49.54 ريال، والتي يمتد نجاح كسرها مستقبلاً نحو 62.00 ريال ثم 75.50 ريال وصولاً للقمة العليا عند 86.50 ريال.
وفي المقابل، يتطلب السيناريو البديل الهابط عودة الضغوط البيعية وكسر مستويات الدعم الفنية الحالية لأسفل. ونتيجة لذلك، في حال فشل الاختراق والتراجع لكسر خط الدعم الأزرق الأول عند 28.80 ريال، قد يتباطؤ التعافي. وحيث إن هذا الكسر السلبي سيفتح الباب فوراً للتراجع مجدداً نحو قاع الدعم الرئيسي المحدد باللون الأحمر عند 24.00 ريال سعودي. ومن أجل ذلك، ننصح بمتابعة مستويات أحجام التداول عند المقاومة البرتقالية بدقة عالية.
