تحليل سهم شركة أرامكو السعودية : اختراق قاع مزدوج وزخم أرباح فصلية قوية
أعلنت شركة أرامكو السعودية عن نتائج مالية استثنائية للربع الثاني تفوقت بها على التوقعات. حيث قفزت الأرباح بنسبة 42% على أساس سنوي لتصل إلى 121.5 مليار ريال متجاوزة متوسط توقعات المحللين البالغ 115 مليار ريال. وبناءً على ذلك، نمت الإيرادات بنسبة 19% لتبلغ 450.77 مليار ريال مدفوعة بارتفاع أسعار المنتجات المكررة والكيميائية والنفط الخام، ليبلغ متوسط سعر النفط المحقق 108.1 دولار للبرميل.
وعلاوة على ذلك، أعلنت الشركة توزيع أرباح أساسية بقيمة 82 مليار ريال بواقع 33 هللة للسهم (زيادة سنوية 2%). ليرتفع إجمالي توزيعات آخر 12 شهراً إلى 326.3 مليار ريال بعائد توزيع يبلغ 5% متجاوزاً متوسط السوق البالغ 3.5%. ومن الناحية التشغيلية. أشار أمين الناصر إلى قدرة الشركة على المحافظة على استمرارية الإمدادات عبر مرونة بنيتها التحتية كخط شرق-غرب وطاقة التخزين. وحيث تحظى أرامكو بتغطية إيجابية بـ 13 توصية شراء ومستهدف متوسط عند 30.45 ريال.
شرح الرسم المرفق وحركة سهم أرامكو السعودية (2222)
إذا فحصنا الرسم البياني الأسبوعي المرفق، نلاحظ بوضوح اكتمال نموذج قاع مزدوج (Double Bottom). واختراق خط العنق المحوري الموضح بالخط الأسود السميك. وبناءً على ذلك، يتداول السعر حالياً بدقة تامة عند مستوى 27.04 ريال سعودي، مسجلاً ارتفاعاً أسبوعياً قوياً بنسبة 2.11%+ (ما يعادل 0.56+ ريال). وتأسيساً على ذلك، يوضح الرسم البياني متبقي يومين و4 ساعات قبل إغلاق الشمعة الأسبوعية الحالية.
ومن ناحية أخرى، يتداول السعر بوضوح أعلى خط العنق البرتقالي والأرضية المظللة بالبرتقالي بين 25.74 ريال و 26.16 ريال. وبناءً على ذلك، يبتعد السعر بوضوح عن منطقة القاع المزدوج المظللة بالرمادي السفلية المحصورة بين مستوى الدعم الأزرق عند 23.67 ريال والقاع الاحمري عند 23.04 ريال. وحيث يتجه السعر نحو مستوى المقاومة الأخضر الفاتح عند 29.00 ريال، يليه النطاق المظلل بالأخضر المتمثل في 30.80 ريال. وتأسيساً على ذلك، يمتد المسار المائل الهادف مستقبلاً نحو المقاومات العليا عند 33.20 ريال و 35.16 ريال.
القراءة الفنية للمؤشرات والخطوط الإرشادية للسعر
توضح المعطيات التقنية على الإطار الأسبوعي تأكيد التحول الصاعد وتفوق القوى الشرائية. أولاً، ترتفع الشمعة الأسبوعية الحالية بشمعة خضراء صريحة لتتجاوز خط المتوسط المتحرك الأسي اللبني السريع المتواجد عند 24.97 ريال وتخترق المتوسط الأحمر الأبطأ المار بالقرب من خط العنق البرتقالي. وبناءً على ذلك، يمثل اختراق المتوسطات الثقيلة وخط العنق تأكيداً فنياً لاكتمال القاع المزدوج. ومن جهة أخرى، يرتفع مؤشر القوة النسبية RSI بوضوح في المناطق الإيجابية.
وعلاوة على ذلك، تسجل قراءة مؤشر RSI بدقة تامة 55.01 نقطة في الوقت الحالي. وحيث إن استقرار المؤشر أعلى مستوى الخمسين وصعوده بمرونة يعكس اكتساب الحركة زخماً صاعداً متوافقاً مع نتائج الأرباح القوية. ومن هذا المنطلق، يمتلك السعر مقومات فنية عالية للاستمرار في مساره الصاعد واستهداف المحطات السعرية المحددة بالخط المائل المتقطع. ونتيجة لذلك، تدعم القراءة الفنية فرص تحقيق أهداف النموذج الصاعد.
ترجيح الحركة المستقبلية والسيناريوهات المتوقعة لسهم أرامكو
تأسيساً على نتائج الأرباح التي فاقت التوقعات واكتمال نموذج القاع المزدوج الفني، فإن سيناريو استمرار الصعود يظل هو الأرجح مستقبلاً. وبناءً على ذلك، يتطلب السيناريو الصاعد نجاح السعر في المحافظة على التداول أعلى خط العنق البرتقالي 26.16 ريال والاندفاع نحو المقاومة الخضراء عند 29.00 ريال. ومن هذا المنطلق، في حال تجاوز هذه المقاومة، سيتجه تحليل سهم شركة أرامكو السعودية نحو استهداف المستويات المظللة بالأخضر عند 30.80 ريال ثم الوصول لاحقاً إلى 33.20 ريال و 35.16 ريال على المدى المتوسط.
وفي المقابل، يتطلب السيناريو البديل الهابط عودة عمليات جني الأرباح وفشل ثبات الاختراق. ونتيجة لذلك، في حال تراجع السعر وكسر المستويات البرتقالية أسفل 25.74 ريال وكسر المتوسط اللبني عند 24.97 ريال، سينتهي سيناريو الصعود المباشر. وحيث إن هذا الكسر السلبي سيعيد السهم لإعادة اختبار القاع المزدوج الممتد باللون الأزرق بين 23.67 ريال و 23.04 ريال. ومن أجل ذلك، نوصي بمتابعة الإغلاق الأسبوعي وثبات خط العنق البرتقالي بدقة.
